Краудинвестинг и краудфандинг: что это, отличие

Содержание

Краудинвестинг – что это такое? Краудинвестинг в России

Краудинвестингом называют альтернативный способ привлечения средств от большого количества мелких инвесторов в компании малого бизнеса, а также стартующие в бизнес проекты (стартапы). Краудинвестинг можно считать видом краудфандинга, который имеет дело не с безвозмездной помощью, а с инвестициями, которые вернутся и подкрепятся процентами. Сначала человек дает какую-нибудь сумму денег на развитие бизнеса. Развившись и раскрутившись, этот бизнес способен будет отчислять требуемые проценты прибыли.

Чем отличается краудинвестинг от краудфандинга?

Инвесторы становятся дольщиками в акционерном капитале компании, а еще рискуют потерять вложения, если проект окажется неудачным. Нет фиксации размера ожидаемой прибыли. Краудинвестинг – это альтернативный финансовый инструмент, с помощью которого финансируются новые проекты, у которых еще нет кредитной истории, а бизнес-план не выглядит убедительно в банке, поэтому на кредит рассчитывать не приходится.

Акционерный краудфандинг подходит нетехнологическим предприятиям, требующим малых инвестиций для того, чтобы запустить бизнес или заняться расширением. Венчурные фонды и бизнес-ангелы, у которых специализация инвестиции в IT-проекты, такие формы помощи не подойдут.

В чем работа краудинвестинга?

Чаще всего средства для того или иного проекта привлекаются посредством использования специализированных краудфандинговых платформ. Подобные сайты разрешают принимать участие в проекте всем, кто желает помочь и внести свою хоть какую-нибудь лепту. Люди с мизерными финансовыми возможностями имеют возможность тоже быть полезными.

Каждая из таких площадок в разных странах обладает индивидуальными особенностями с учетом местных законов. Есть такие платформы, которые предварительно оценивают проект; другие площадки занимаются сведением компаний и инвесторов; третьи сами являются единоличными держателями доли инвесторов в предприятии, которое профинансировано.

К позитивным моментам краудинвестинга можно отнести:

  1. Шанс стать инвестором, имея незначительную сумму денег. У многих людей есть свободные деньги, но они не хотят рисковать большими деньгами.
  2. Возможность диверсификации. Инвестировать средства можно не в один, а в несколько проектов, таким образом, риски будут уменьшены.
  3. Огромнейший выбор проектов.

Негативные стороны краудинвестинга:

  1. Стать добычей мошенников. Много известно ситуаций, когда стартапы предлагали внести в развитие проекта определенную сумму денег, но оказывалось, что это финансовые пирамиды или мошенники.
  2. Не успеть собрать необходимую сумму денег по проекту. Вероятнее, сбор будет неудачным. При прямых инвестициях, в обход площадки, деньги не вернутся.
  3. Риск неуспешного проекта. Малый процент стартапов имеют коммерческий успех. А вот огромное количество проектов так и остаются неприбыльными.
  4. Законодательной защиты нет. Данная область деятельности плохо регулируется законодательством.
  5. Закрытие краудфандинговой платформы по причине нерентабельности и банкротства.

Позитивные моменты для стартапа:

  1. Бизнес никто не отжимает. В последнее время складывается картина, когда маститый инвестор взамен на вложенные финансы требует долю больше, нежели 50%. Такой пакет акций дает право обладателю управлять бизнесом. Тот, кто создал, уже не является главным управляющим. Краудинвестинг чтит основателя стартапа, и гендиректором будет оставаться именно он.
  2. Отсутствует зависимость одного человека. Предприниматель не должен нравиться. Даже если одному или двум большим инвесторам проект не понравился, он может быть забросан деньгами многочисленных микроинвесторов.
  3. Лояльность. Инвесторы, вложившиеся в проект, проявят лояльность к этой компании, ведь они имеют прямую заинтересованность в реализации и продвижении продукции фирмы.
  4. Простота. Мнение многих основателей стартапов: намного проще отыскать тысячу мелких инвесторов, чем дождаться появления одного большого.

Российские краудфандинвестинговые платформы

Первой краудинвестинговой площадкой в России считается Smartmarket.net, просуществовавший с сентября 2012 до июля 2013 года. Два года всего просуществовали площадки VCStart и WeShare, получившие 3 миллиона долларов от ФРИИ. С привлеченных средств взымается комиссия в размере 5-10% от общей суммы.

Openi – платформа народного финансирования, где на сегодняшний день обозрению открыты три проекта. Вложив личные средства в один из этих проектов, можно в будущем либо ждать доходов, либо продать свою долю.

SIMEX – краудинвестинговый проект, открытый с 2015 года и позволяющий получить прямые инвестиции в свой бизнес или на нужды личной идеи. Основатели площадки видят основным заданием своего детища – создание оптимальных условий человеку, находящемуся дома или в офисе для легкого поиска необходимых инвестиций или инвесторов. Комиссия взымается в пределах 0,2 -1,5%.

Видео о том что такое краудинвестинг от SIMEX:

Что такое краудинвестинг и краудфандинг — полный обзор понятий и самых крупных российских площадок для краудфандинга + 5 шагов как собрать деньги на личные нужды краудфандингом

Здравствуйте, уважаемые читатели! С вами Денис Кудерин!

Если вы читаете эту статью, значит, вы либо уже знаете, что такое краудинвестинг и краудфандинг, и хотите заняться этими видами деятельности на практике, либо не имеете понятия, что означают эти слова, и хотите разобраться в незнакомой терминологии.

Новая публикация поможет и тем, и другим. Сегодня я подробно объясню, что собой представляют краудинвестинг и краудфандинг, с чем их едят и как с их помощью умные люди приумножают свои капиталы.

В конце статьи вас ждут советы, как уберечься от мошенников, занимаясь практическим краудинвестингом.

1. Что такое краудинвестинг и чем он отличается от краудфандинга

Наверное, каждый из нас участвовал в своей жизни хотя бы в одном общественном финансовом проекте. В школе ученики и их родители скидываются на ремонт класса или покупку новой техники для учебных нужд. В многоквартирных домах люди собирают на установку двери с домофоном или монтаж сигнализации.

Всё это примеры бытового, так сказать, «народного» краудфандинга. В последние годы такая практика вышла на новый уровень, особенно в зарубежных странах. Люди снимают на собранные сообща деньги кино, финансируют выход музыкальных альбомов, создают и поддерживают на деньги энтузиастов общественные движения. Это типичный краудфандинг.

При этом не всегда деньги вкладываются в проект безвозмездно. Если общий проект станет коммерчески успешным, почему бы инвесторам не получать с него прибыль в виде дивидендов? В этом случае краудфандинг превращается в краудинвестинг.

Определения расставят всё по местам.

Краудфандинг (crowd – «толпа», funding – «вложение средств», англ.) -– коллективное финансирование или непосредственное сотрудничество людей, которые объединяют свои ресурсы для поддержки проектов, программ, организаций.

Разновидность «народных» проектов – краудсорсинг. Это привлечение к решению тех или иных проблем широкого круга лиц с целью использования их интеллектуального, творческого и технического потенциала. Проект реализуется с помощью современных информационных технологий (в первую очередь — интернета).

Краудинвестинг – способ альтернативного финансирования, предназначенный для привлечения капитала в стартапы, коммерческие начинания, действующие предприятия.

Основной инструмент для сбора средств – специализированные интернет-площадки, выступающие посредниками. Реже компании занимаются привлечением финансов напрямую. Рынок краудинвестинга с каждым годом растёт. Наибольшее количество денег, задействованное в этой сфере, приходится на США. Именно там в 2005 году появились первые краудинвестинговые площадки.

Зачем нужен краудинвестинг, когда существует множество других видов финансирования и инвестирования? Главная причина в том, что он позволяет участвовать в проекте всем желающим – даже людям с минимальными финансовыми возможностями.

Да, есть бизнес-ангелы, есть продажа долей в виде акций, есть инвестиционные фонды, работающие с частниками. Однако краудинвестинг во многих случаях более эффективная и простая модель сбора средств. Здесь не нужно платить проценты, как в случае банковских займов, а в случае провала проекта никто не обратится в суд.

В развитых странах уже оценили положительное влияние такой практики на экономику. Поэтому в законодательстве ряда государств (США, Великобритания, Австралия, Италия) внесли поправки, призванные облегчить жизнь микро-инвесторов.

Главная задача краудфандинга и краудинвестинга – собрать необходимую сумму. Чем больше людей заинтересуется проектом, тем больше у него шансов на успех. Инициаторы сборов – частные лица, группы людей, компании, фонды.

Чем краудфандинг отличается от краудинвестинга

Главное отличие краудинвестинга от краудфандинга состоит в том, что в первом случае участники получают то, что на английском языке называется «equity», а на русский переводится как «доли» или «части».

Нечто целое делится на доли, соразмерные вкладам инвесторов, и затем перемножается на определённый коэффициент. В дальнейшем инвесторы получают со своей части соответствующую прибыль.

Чистый краудфандинг – это, по сути, предварительный заказ на разработки. Инициатор тестирует проект, проверяя, окупится он или нет. Никакие доходы вкладчику (бекеру, донору) не гарантируются.

Возможны подарки или призы, а в перспективе — первоочередной доступ к продуктам и услугам. Иногда проекты постепенно перерастают в прибыльные, в других случаях разработка так и остаётся разработкой и выгоды не приносит.

Всем известный проект Skype изначально задумывался как некоммерческий проект, но по мере развития стал приносить владельцам и инвесторам ощутимые доходы. Это произошло благодаря дополнительным опциям, предложенным разработчиками.

Финансирование выборной кампании экс-президента США Барака Обамы в 2008 году – типичный пример краудфандинга. Только на предварительном этапе организаторы собрали более $270 млн, при этом подавляющее большинство взносов были от физических лиц.

Английская кинокомпания Spanner Films собрала больше миллиона фунтов стерлингов на съёмки документального фильма «Век глупцов» на экологическую тематику. Теперь, согласно условиям проекта, каждому участнику на протяжении 10 лет со дня выхода фильма выплачивается часть прибылей компании (роялти).

Это интересно:  Как стать сотрудником дпс

В России краудинвестинг пока не достиг того уровня развития, какой он имеет в других странах. Виной тому – юридические тонкости процесса, а также традиционное отсутствие доверия населения к массовым общественным проектам.

Что не удивительно: многие россияне ещё помнят пирамиды МММ и прочие аферы, которые опустошили карманы вкладчиков в экономически нестабильное время.

В таблице наглядно представлены плюсы и минусы краудфандинга и краудинвестинга:

Краудинвестинг – новый инструмент коллективного инвестирования

Возникновение во Всемирной сети Краудфандинга решило для развивающихся стартапов основную проблему — нехватку средств для развития, тогда, как создание Краудинвестинга обеспечило современных on-line инвесторов еще одним эффективным инвестиционным инструментом.

1 Что такое краудфандинг и краудинвестинг

  • Краудфандинг в своем дословном переводе с зарубежного термина означает «финансирование толпой». В рамках краудфандинга, возникающие стартапы получили возможность привлекать для своего развития необходимые средства от заинтересованных людей с разных уголков земли. В своем чистом виде этот способ сбора средств не предполагает какой-либо финансовой отдачи со стороны собирающей стороны, а больше напоминает благотворительность, в рамках которой люди из различных побуждений (сочувствия, политических мотивов, заинтересованности в проекте) оказывают стартапу необходимую ему финансовую поддержку.
  • Краудинвестинг – стоит рассматривать, как отдельный вид краудфандинга, с тем лишь отличием, что сбор необходимых для развития стартапа средств осуществляется взамен будущего материального вознаграждения финансирующей стороны.

Основываясь на этом, выделим такие категории Краудфандинга:

  • По цели проекта (социальный проект, креативный, бизнес, политический проект и т.д.)
  • По виду вознаграждения (пожертвование – без вознаграждения), нефинансовое вознаграждение и финансовое вознаграждение, которое принято называть – краудинвестинг.

Теперь более подробней о наиболее интересной для нас категории – краудинвестинге.

2 Типы Краудинвестинга

Итак, основное отличие краудинвестинга от краудфандинга заключается в финансовой стороне проекта. А точнее, в финансовом вознаграждении, получаемом спонсором стартапа (в данном случае — инвестором). Ведь подобное инвестирование как раз и есть вложение капитала с расчетом на выгоду.

Краудинвестинг принято разделять на следующие формы:

  1. Роялти
  2. Народное кредитование
  3. Акционерный Краудфандинг

Теперь рассмотрим каждую из них:

  • Роялти – это способ финансового вознаграждения, которое инвестор получает при финансировании проектов, связанных с искусством, творческой деятельностью и интеллектуальной собственностью. Чаще всего роялти используется в сфере финансирования музыкальных проектов, разработки игр, снятия фильмов и т.п.
  • Народное кредитование «Краудлендинг». В данный момент схема краудлендинга является своеобразным чемпионом по количеству собранных средств. В данной форме краудинвестинга инвесторы получают сравнительно высокие процентные ставки и возможности финансирования в достаточно широкий спектр отраслей. Проект-заемщик в данном случае получает выгоду от более низких тарифов, чем в настоящих фондах венчурного инвестирования и удобстве получения самого кредита. Одной из основных характеристик указанной формы является наличие плана-графика обратной выплаты финансового вознаграждения инвесторов.

Иными словами, в рамках схемы «народного кредитования» инвестор изначально располагает всей необходимой информацией относительно процентов и сроков возврата инвестированных в проект средств.

В последние годы «народное кредитование» стало доступным не только частным проектам, руководителями которых являются физические лица, но и для проектов юридических лиц — компаний. Что говорит о динамическом развития указанного вида краудинвестинга и заинтересованности в нем всех сторон инвестиционного процесса.

Одновременно с этим значительно усовершенствованы платформы (площадки), на которых осуществляется привлечение стартапами «народных средств». Появились дополнительные меры защиты инвесторов и проектов, продуманные механизмы взаиморасчетов, досрочного выхода из проекта и т.п.

  • Акционерный Краудфандинг. Одна из самых продвинутых и передовых форм Краудфандинга, в которой инвестор получает право на акции предприятия, а также на выплачиваемые по ним дивиденды (в том числе и право голосования на собрании акционеров проекта).

До последнего времени на территории США такая форма инвестиционной деятельности официально разрешена не была, хотя неофициально американские Краудфандинговые платформы набирают все большую популярность, грозясь выйти на промышленные объемы сбора средств.

Одновременно с этим, в ЕС акционерный Краудинвестинг давно приобрел правовую свободу, а количество платформ для сбора средств растет, как грибы после обильного дождя.

В России Краудфандинг, в частности Краудинвестинг-площадки только набирают свои обороты, отставая от своих западных конкурентов на 4-5 лет.

Одним из наиболее успешных в этой сфере является биржа ShareInStock.com, которая построена по типу «Акционерного краудинвестинга», вобрав в себя практически все его позитивные черты.

3 Все выгоды Краудфандинга

Наряду со своими некоммерческими и социальными задачами, Краудфандинг обладает огромным потенциалом и постепенно становится серьезной альтернативой финансирования on-line и off-line проектов на ранней стадии развития и финансовой поддержки на более поздних этапах их деятельности.

Ключевыми преимуществами Краудфандинга являются:

  1. Поддержка прогресса и инновационных решений в экономике и общественной деятельности в целом;
  2. Возможность для развития талантливых и успешных людей;
  3. Демократизация процесса поддержки культуры, искусства и других сфер, пользующихся популярностью;
  4. Генерирование дополнительного дохода для современных on-line инвесторов;
  5. Создание простого и эффективного механизма, с помощью которого любой заинтересованный человек способен стать частью развивающегося бизнеса.

Краудфандинг является ярким свидетельством того, что общество и инвестиционный мир находятся в постоянном развитии. И именно краудинвестинг позволит стать миру инвестиций более доступным для обычного человека, снижая уровень влияния частных и государственных финансовых компаний (зачастую, диктующих «правила игры» для участников финансового рынка) и демократизируя инвестиционный процесс, предлагая современным инвесторам более интересные варианты для инвестиций, в сравнении с классическими финансовыми «продуктами».

Что такое краудфандинг и краудинвестинг, понятия, модели, формы

Для объективного рассмотрения сущности краудфандинга и краудинвестинга как инновационной финансовой услуги необходимо определиться с дефиницией краудфандинга. В научной и специализированной литературе существуют приблизительно схожие определения, к примеру, краудфандинг – это:

  1. коллективное финансирование или сотрудничество людей, добровольно объединивших свои финансовые и другие ресурсы для поддержки других людей или организаций;
  2. открытый конкурс, организованный для обеспечения финансовыми ресурсами или в форме пожертвований, или в обмен на будущий продукт, или в другой форме вознаграждения для поддержки развития инициатив для специфичных (конкретных) целей;
  3. как потенциальный пул капитала для формирования акционерного капитала стартап-проектов (в контексте финансирования венчурных проектов);
  4. как процесс финансирования одной стороны путём запроса и получения небольших вложений от значительного количества сторон в обмен на определенную форму стоимости для этих сторон.

То есть, в общем контексте краудфандинг является коллективным финансированием небольшими суммами с помощью использования возможностей новейших информационно-коммуникационных технологий.

Субъекты и посредники краудфандинга

Субъектами процесса краудфандинга с одной стороны выступают инвесторы или спонсоры, предоставляющие средства, их называют фандерами, а с другой стороны – искатели или реципиенты капитала, которые являются инициаторами, основателями краудфандинг-проекта — фаундеры. Учитывая существующую отечественную терминологию для определения такого субъекта, как фандер, обычно используют понятие «донор», так как донорство предусматривает предоставление необходимых ресурсов как бесплатно, так и с расчётом на некоторое вознаграждение. Движение средств осуществляется от доноров к реципиентам.

Посредниками этого процесса являются владельцы (организаторы) краудфандинговой платформы, получающие плату за предоставленную услугу в виде комиссионных и выступают гарантами формирования заставного фонда, а также банки или другие провайдеры платежей, через которые осуществляется перевод средств.

Типы краудфандинга

Краудфандинг может иметь различные типы (модели), которые различаются по определённым признакам.

В зависимости от мотивации донора и ожидаемой выгоды, различают четыре модели краудфандинга, определяющие тип краудфандинговой платформы:

  • ориентированная на получение пожертвований, в том числе, спонсорство;
  • ориентированная на получение вознаграждения;
  • ориентированная на получение займа;
  • ориентированная на получение вкладов от участия в капитале.

Модель краудфандинга, которая ориентирована на получение добровольных пожертвований, предусматривает, что доноры предоставляют средства на поддержку проектов по филантропическим мотивам, без расчёта на компенсацию.

Модель краудфандинга, которая ориентирована на получение вознаграждения, предусматривает, что доноры рассчитывают получить нефинансовое вознаграждение (подарок, первоочередное получение нового продукта, участие в съёмках, опубликование имени благодетеля).

Модель краудфандинга, которая ориентирована на получение займов, предусматривает, что доноры получат фиксированный доход и ожидают выплаты на протяжении всего периода существования инвестиции (жизни проекта). Как правило, такую модель краудфандинга называют микрокредитованием. При этом краудфандинговое микрокредитование существенно отличается от традиционного, которое предоставляют банковские учреждения. Так, краудфандинговое микрокредитование происходит по существенно упрощённой схеме: не требует предварительной оценки проекта, предоставления пакета документов, залога или поручительства. Особенность данной модели краудфандинга обусловлена характером контрактных отношений между реципиентом и донором (заёмщик – кредитор).

Модель краудфандинга, которая ориентирована на участие в доходе либо в капитале, предусматривает, что доноры получают компенсацию в форме участия в капитале или в форме получения части выручки, или в форме участия в разделе части прибыли. Контрактные отношения в данной модели имеют особенный характер агентских отношений в виде «принципал-агент», где в роли принципала выступают доноры, агентом является основатель проекта, который одновременно является и менеджером проекта, и его владельцем со всеми полномочиями.

Мотивации краудфандинга

По характеру мотивации основателей (инициаторов) проекта существуют следующие типы краудфандинговых проектов:

  1. неприбыльные (некоммерческие), – получение позитивного финансового результата от реализации проекта;
  2. прибыльные (коммерческие), цель которых – получение позитивного финансового результата от реализации проекта;
  3. промежуточные – проекты, которые были организованы как некоммерческие, но со временем начали приносить прибыль.

Как правило, некоммерческие проекты основывают и развивают в социальной сфере, сферах охраны здоровья, защиты природной среды, развитии городской инфраструктуры. Например, проект «Солнечное дерево» представляет собой конструкцию из солнечных панелей и металла, энергия которых будет использоваться для полива местных насаждений. Интерес представляет американский пример проекта создания библиотеки на колёсах для бездомных, которые утратили документы и из-за этого не могут воспользоваться услугами классических публичных библиотек.

Прибыльные краудфандинговые проекты могут организовываться в разных сферах как для существующих, так и для будущих компаний. Инициаторами проектов могут быть функционирующие компании, нуждающиеся в средствах для разработки и производства нового продукта или услуги, которые заинтересуют широкий круг инвесторов. Кроме того, венчурные проекты или стартапы могут привлекать средства указанным выше способом, так как они не могут рассчитывать на традиционное финансирование по причине высокого риска для инвесторов.

Это интересно:  Jurist-protect

Интересным примером являются прибыльные краудфандинговые проекты в сфере энергетики, которые организовали две компании: «Solar Mosaic» (США) и «Abundance Generation» (Англия). Первая компания фокусируется на проектах по производству солнечной электроэнергии, вторая охватывает еще и ветроэнергетику. Принцип инвестирования тут основан на покупке инвестором долгового обязательства, по которому он, в случае успешной реализации проекта, будет получать доход.

Примером промежуточного проекта, можно назвать всем известный проект Skype, который сначала был организован как некоммерческий, а в по мере развития начал приносить прибыль благодаря дополнительным возможностям, предложенных разработчиками. В зависимости от участия донора в инвестиционном проекте типы краудфандинга можно поделить на три категории: пожертвования, активное инвестирование, пассивное инвестирование.

Если модель краудфандинга, основанная на пожертвовании, не требует пояснений, то разниц между активным и пассивным инвестированием следует объяснить. Так, пассивные инвестиции предусматривают только предоставление средств донорами из расчёта на выгоду (финансовую или нефинансовую) без участия в принятии решений, генерировании идей, обсуждений. В большинстве случаев компенсацией является получение продукта, услуги, денежного вознаграждения. Активное инвестирование предусматривает предоставление средств с возможностью активного участия в проекте, к примеру, принятия решений.

Так как краудфандинг предусматривает финансирование новых инициатив, то такие проекты являются рискованными. Поэтому в зависимости от уровня риска для доноров краудфандинговые проекты можно разделить на три категории: с низким уровнем риска, средним и высоким. К проектам с низким уровнем риска можно отнести краудфандинг, ориентированный на получение пожертвований (спонсорство); к проектам со средним уровнем риска относится краудфандинг , ориентированный на получение вознаграждения или займа; к проектам с высоким уровнем риска относится краудфандинг, ориентированный на получение вкладов от участи в капитале.

Краудинвестинг

Отдельным случаем краудфандинга является краудинвестинг. При этом, между процессами краудфинансирования и краудинвестирования существует такая же связь, как и при обычных процессах финансирования и инвестирования.

Но, в отличие от краудфандинга, краудинвестинг предусматривает инвестировние в проект средств, привлечённых в форме коллективного финансирования, причём обязательно с расчетом на получение инвестором финансовой выгоды.

То есть, отличительной чертой краудинвестинга являются инвестиции, которые привлекаются небольшими суммами по упрощённой процедуре и с расчётом на финансовую выгоду. Так как краудинвестинг набирает обороты, имеет значительный потенциал в росте рынка и становится альтернативой традиционному инвестированию, то это направление краудфандинга разрабатывается отдельно и для него создаются специальные краудинвестинговые платформы, вводятся свои правила и нормы.

Модели краудинвестинга

Различают три формы (модели) краудинвестинга в зависимости от ожидаемой финансовой выгоды со стороны инвестора, в частности, краудинвестинг, рассчитанный на получение вознаграждения в виде:

  1. роялти (инвестор получает вознаграждение в виде части доходов или прибыли финансируемого им проекта);
  2. фиксированного процента и возвращения суммы долга (инвестор-кредитор получает фиксированный процент и возвращение вложенной суммы на протяжении чётко определённого периода согласно графику);
  3. участия в акционерном капитале.

Наиболее сложной и передовой формой краудинвестинга является акционерный краудфандинг, который предусматривает получение инвестором вознаграждения в виде части владения компании, акций, дивидендов или права голосования на общих сборах акционеров. Такая модель краудинвестинга обуславливает большой интерес со стороны бизнес-сообществ, так как предоставляет новые возможности компаниям, которые ещё не имеют размещения на бирже, получить необходимое финансирование для запуска или расширения своего бизнеса.

Изучение сущности, особенностей и отличий краудфандинга и краудинвестинга показало, что краудинвестинговые платформы создаются на базе подобных краудфандинговых платформ, но с различными целевыми функциями. В частности, одной из главных целевых функций краудфандинга можно определить привлечение более дешевых источников финансирования разнообразных проектов, а целевой функцией краудинвестинга следует выделить привлечение в процессы инвестирования как можно больше участников и аккумуляцию финансовых ресурсов.

Что такое краудинвестинг в России — площадки и принцип работы

Здравствуйте! В этой статье мы расскажем про перспективный вид инвестирования – краудинвестинг.

Сегодня вы узнаете:

  • Как дать старт своим идеям в будущее бизнеса;
  • Что такое краудинвестинг проекты и на каких площадках о них можно узнать;
  • Кто может стать инвестором.

Содержание

Краудфандинг и краудинвестинг: суть понятий

Существует индивидуальное и коллективное вложение средств. В первом случае один владелец собственного капитала использует его в выгодных для него направлениях.

Вторая форма инвестирования предполагает наличие большой группы лиц, часто даже незнакомых друг с другом и проживающих в разных точках земного шара. Они покупают доли в крупном проекте и впоследствии получают прибыль.

Такая коллективная форма инвестирования и присуща краудфандингу. Это понятие представляет собой разновидность вложения средств в какой-то новый рискованный проект (стартап) чаще всего с целью поддержки его владельца финансово без какой-либо выгоды. Вы просто занимаетесь благотворительностью из собственных побуждений и даёте возможность другим реализовать свои мечты в жизнь.

Краудинвестинг – это один из видов краудфандинга, предполагающий не безвозмездную помощь, а возврат вложенных средств с выгодными процентами. Вы даёте деньги на развитие какого-то бизнеса, который при дальнейшей реализации отчисляет вам долю от своей прибыли.

Плюсы и минусы краудинвестинга

Краудинвестинг имеет несколько преимуществ, привлекающих новых инвесторов:

  • Возможность вложить небольшую сумму (для тех, кто не располагает крупными суммами для инвестирования);
  • Наличие высокого дохода при выборе далеко идущего проекта;
  • Можно инвестировать в несколько проектов, чтобы не потерять свои деньги и точно получить прибыль.

В то же время краудинвестинг подойдёт не всем желающим, так как есть и недостатки:

  • Развитость мошенничества в данной сфере (ваши деньги может забрать недобросовестный человек и потратить на свои цели. Инвесторам он не вернёт ни копейки);
  • Проект может не собрать нужной суммы (тогда стартап не будет реализован);
  • Возможно реализованный проект и не принесёт никакой прибыли или будет убыточным;
  • Мало законодательных норм, регулирующих отношения участников;
  • Существует риск банкротства самой площадки, выступающей посредником между инвесторами и владельцами проектов;
  • Вы не сможете заранее предугадать итог сделки (можно и потерять вложенные средства в размере 100%).

Размещая свой проект на обозрение потенциальных инвесторов, его владелец получают следующие плюсы:

  • Можно продвинуть свою идею, даже если у вас нет средств на её реализацию;
  • Можно собрать с миру по нитке и получить желаемую сумму (вы не зависите от двух-трёх крупных инвесторов, диктующих свои условия);
  • Лёгкий процесс привлечения денег (всего лишь регистрируетесь на специальной площадке, а не бегаете по городу в поисках спонсоров).

Как развивался краудинвестинг

Краудинвестинг – сравнительно новое понятие как для зарубежных стран, так и для России. Впервые вложения в проекты стали осуществлять американцы. Затем эта идея дошла до Великобритании и Италии. Сегодня данная форма инвестиций известна и в России.

Первая площадка появилась именно в Америке в 2005 году. 2011 год стал знаковым для развития краудфандинга в Великобритании. А в 2012 году стартовала первая площадка в нашей стране.

Население Америки активно инвестирует в стартапы, этот вид вложений давно известен в США, а потому успел собрать немало поклонников. Европейские площадки активно функционируют и увеличивают число своих клиентов, а также успешно реализованных проектов.

В России за недолгие годы существования краудфандинга уже было несколько случаев, когда площадки закрывались. Это говорит о том, что данная сфера только начинает свои ростки в стране. Наше население привыкло хранить деньги под подушкой или на банковских вкладах. Никто и не задумывается отдавать их в рискованные проекты посредством краудинвестинг площадок в России, которые могут прогореть.

Тем не менее уже есть положительные результаты внедрения краудинвестинга. К примеру, всем известная компания «Додо Пицца» привлекла средства на развитие бизнеса именно благодаря другим инвесторам. Что самое интересное – вкладчиками по российским стартапам по большей части являются американцы.

Сегодня краудфандинг наиболее развит в США и Евросоюзе. Сильно от них отстают Южная Африка, Австралия и Россия.

Участники краудинвестинга

Краудинвестинг подразумеваюе наличие нескольких участников сделки (объектов и субъектов).

Такими сторонами являются:

  • Сами стартапы (проекты, которые нуждаются в средствах на раскрутку);
  • Микроинвесторы (лица, вкладывающие небольшие деньги);
  • Платформы (всевозможные площадки для виртуальной встречи владельцев проектов и инвесторов);
  • Венчурные фонды (специальные организации, собирающие суммы на развитие сверхрискованных проектов);
  • Профессиональные инвесторы частного характера (это миллионеры, желающие приумножить своё состояние);
  • Бизнес-ангелы (частные лица, обладающие большими богатствами и готовыми потратить их на развитие проектов на стадии идеи. Их чаще всего интересуют технологические разработки);
  • Государство (в России пока что эта сторона занимает последнее место среди участников, так как законов, регулирующих деятельность площадок как таковых нет).

Классификация краудинвестинга

Существует три основные модели краудинвестинга:

  • Роялти;
  • Кредитование с помощью народных масс;
  • Акционерный.

Первая модель подразумевает, что при успешной реализации стартапа инвестор будет получать некий доход от прибыли компании. Данная форма применима в области кино, музыки, игр и т. д.

Второй вариант напоминает выдачу кредита владельцу стартапа на развитие его идеи. По окончании сбора денег на проект, он внедряется в жизнь. После этого инвесторы получают возврат вложенных средств и проценты.

Акционерный краудфандинг – наиболее интересная модель, которая позволяет стать владельцем акций компании. Когда владелец стартапа сможет разместить акции на биржи, все инвесторы имеют право их покупки, а также могут участвовать в акционерных собраниях общества.

Также разделяют следующие категории краудфандинга:

  • По целям создания проекта (социальный, политический или креативный);
  • По виду дохода инвестора (благотворительный – не подразумевающий прибыль инвестора и финансовый – с выплатой процентов).

Принцип работы площадок

Посредник между инвестором и проектом – специальная площадка, имеющая свои особенности. Это некая биржа, которая помогает стартаперам (владельцам разработки) реализовать свои идеи при помощи большого числа инвесторов. Она собирает крупное число людей, желающих вложить свои деньги в проект.

Чтобы стать участником этой площадки, необходимо всего лишь зайти на сайт и зарегистрироваться. Перевод денег в пользу понравившегося проекта происходит буквально в несколько кликов. Для начала вам необходимо внести средства на счёт площадки. Затем перевести их на счёт стартапера.

Это интересно:  Как узнать есть ли обременение на земельный участок в 2020 году - через интернет, какое, по кадастровому номеру

Сбор средств занимает разное время. Здесь всё зависит от размера необходимой суммы и сущности проекта. Как только проект набирает требуемые деньги, он начинает реализовывать свои разработки.

Существуют комиссии за разного рода операции. Их размер определяется условиями работы с конкретной площадкой. Некоторые платформы берут комиссию от общей суммы, которую набрал проект, а другие взимают с каждого платежа в пользу стартапа.

Кто может заниматься краудинвестингом

Если вы хотите вложить накопленные средства в какой-либо проект, необходимо заранее продумать все риски и сумму доходности, которую вы хотели бы получить.

Краудинвестинг подойдет вам, если вы:

  • Не боитесь потерять вложенные деньги (рискованность сделки обусловлена тем, что проект может и не реализоваться);
  • Готовы ждать долго (данная сфера предполагает получение дохода только через несколько лет);
  • Осознаёте, что вкладываете средства не в готовый проект, а лишь в идею (весь краудинвестинг подразумевает наличие нескольких этапов вложений);
  • Имеете лишние деньги (если вы откладывали средства на какую-то важную покупку, не стоит ими рисковать);
  • Сможете сами оценить будущую перспективу проекта (не все биржи проверяют стартапы на их соответствие действительности).

Какой жизненный путь проходит проект на платформе краудинвестинга

Реализация стартапа – длительный процесс, который может растянуться на несколько лет.

Основные этапы его развития включают:

  • Регистрацию на площадке (выбор направления и выкладывание всей необходимой информации для потенциальных инвесторов);
  • Сбор суммы;
  • Выход за рамки платформы (когда набрана нужная сумма, и стартап начинает реализовываться в жизни);
  • Запуск бизнеса (начало работы);
  • Развитие компании (появление постоянных клиентов и увеличение их числа);
  • Получение первой чистой прибыли (по прохождении нескольких лет).

Когда проект выходит за пределы площадки, инвестору необходимо постоянно следить за его реализацией. Он должен интересоваться, как идут дела у фирмы, чтобы в случае возможной неудачи продать свою долю и не остаться в минусе.

Можно ли много заработать на краудинвестинге

Чем более рискованный проект, тем больше можно на нём заработать. Но это утверждение касается лишь успешных стартапов. Если вы вложитесь в несколько бесперспективных проектов, то и потеряете каждую купленную долю.

Вкладывая в один проект маленькую сумму, есть вероятность в 90%, что вы её не вернёте. Поэтому при венчурном инвестировании лучше диверсифицировать портфель, то есть, распределить имеющиеся средства по разным направлениям.

В случае с краудинвестингом и небольшой располагаемой суммой лучше вложить последнюю равными долями в несколько стартапов. Если хотя бы один из них будет в выигрыше, то полученным доходом вы покроете все убытки от остальных.

В некоторых странах установлен на законодательном уровне минимальный суммарный порог вступления на такую платформу. И если ваш годовой доход составляет ниже установленного законом, то инвестором стать не получится.

Существующие платформы понимают, что проще заработать на проект можно при помощи большого числа инвесторов, вложивших маленькие суммы. При внесении 1000 рублей, конечно, ваша прибыль не принесёт миллионы, но получить до 1000% за год вполне возможно. Здесь всё зависит от интуиции инвестора и случая.

Советы начинающим инвесторам

Если вы решили финансировать какой-то проект, то для начала нужно провести его экспертизу. Данное действие в некоторых случаях осуществляет платформа, на которой размещается этот проект.

Владельцы площадки сразу же отсеивают бесперспективные направления после тщательного анализа. Они изучают представленный на общее обозрение бизнес-план и соотносят различные показатели. Если полученные значения явно не могут быть реализованы в жизни, то и судьба такого стартапа не будет решаться платформой.

Есть площадки, которые предлагают инвесторам непроверенные проекты. Проводить анализ их жизнеспособности должны сами инвесторы.

Чтобы вложить деньги в «правильный» стартап, следуйте рекомендациям:

  • Обратите внимание на риски, указанные в плане (соотнесите их величину с вашими возможными потерями);
  • Просмотрите весь объект и попытайтесь понять, наберёт ли он своих поклонников и будет ли продукт его реализации востребован;
  • Узнайте как можно больше информации о владельце стартапа (сколько средств он уже собрал на проект или сколько у него лично есть в наличии на цели реализации. Если у него уже есть какое-то предприятие, уделите внимание поиску сведений о нём).

Кто может разместить свой проект на специализированной площадке

Если вы разработали интересный план, то можете реализовать его на разные средства:

Чаще всего собственных накоплений не хватает на реализацию задумок, а потому привлеченные средства – это выход из положения. Поддержка от администрации региона может быть полезна только в том случае, если вам необходима небольшая сумма.

Также государственная помощь предполагает несколько этапов получения денег – от сбора большого пакета документов до выступления перед комиссией, которая может и не одобрить ваши идеи.

Кредит в банке подразумевает слишком высокую ставку. А если ваш проект не реализуется, вам придётся ещё и сумму займа возвращать со всеми процентами.

Лучший способ продвинуть свою разработку – найти инвестора, цели которого совпадут с вашими. Чаще всего, они требуют доход только в случае успешной реализаций начинаний.

Если стартап прогорит, то вы никому не будете должны. Чтобы не тратить время на поиск хорошего инвестора, можно зарегистрировать свой бизнес-план на одной из специализированных площадок. Здесь вы сможете найти большое число помощников. Сбор денег вас не обременяет, так как этим занимается платформа по отлаженной автоматической системе.

Чем отличается краудинвестинг от других форм вложений

Вы должны осознавать всю рискованность своих вложений. Краудинвестинг – это форма венчурного инвестирования. Вы можете получить высокий доход либо потерять все вложенные деньги.

В отличие от ПИФов, индивидуальных инвестиционных счетов или вложений в ценные бумаги, вы вкладываете именно в идею будущего проекта (которым он может и не стать).

На первых порах инвестирования вы сами выбираете, в какой стартап вложить средства, сумму для этих целей и площадку. Вам необходимо контролировать весь процесс реализации задумки и за пределами платформы.

Эта деятельность довольно тяжела для неопытных частных инвесторов. А в связи с финансовой неграмотностью нашего населения, некоторые и не знают, что таким образом можно заработать деньги.

Краудинвестинг несёт большие риски, а потому заниматься таким видом вложений могут лишь те, кто не боится потерять деньги или имеет крупную сумму для диверсификации проекта. Вы также не будете знать чёткое время окончания реализации проекта. Эта дата может не совпасть с указанной в бизнес-плане, а потому, срок получения прибыли может отодвинуться.

Самые известные площадки для краудинвестинга в России

Существует несколько российских платформ, которые имеют наибольшую популярность.

К ним относятся:

  • StartTrack – появилась в 2014 году, минимальный порог входа – 10 000 рублей, а доходность – до 35%. Это одна из самых известных площадок, зарекомендовавшая себя в качестве надёжной платформы краудинвестинга;
  • Aktivo – разработана владельцем площадок KupiVip и CarPrice. Она вкладывает средства в коммерческую недвижимость, которая сдаётся в аренду супермаркетам «Пятёрочка» и «Виктория». Чтобы стать её участником, необходимо внести от 500 000 рублей. Обещаемая доходность – до 17% годовых;
  • Поток – проект Альфа-Банка. Минимальная сумма – 10 000 рублей, которую необходимо продержать хотя бы в течение полугода. Доходность, которую обещает банк, равна 30%;
  • Симекс (Simex) – компания существует с 2015 года. За малое время функционирования ею уже было успешно реализовано 29 проектов. Особенностью площадки считается возможность пассивного дохода путём привлечения рефералов (вы приглашаете на биржу других людей, с каждой сделки которых вам будет начисляться доход).

Можно ли обойтись без площадок

Так как в России поддержка стартапов ещё не набрала должного уровня, то и поиск инвесторов с помощью специальных площадок – чаще пустая трата времени. К тому же ваш проект могут просто не пустить на такую платформу.

На известных зарубежных биржах высокая конкуренция, а потому смысл там регистрироваться есть тем, кто имеет сверхкрупный и оригинальный проект.

  • Если у вас уже есть бизнес, то откладывайте часть прибыли на продвижение нового направления (в этом случае вы зависите только от себя, и не нужно будет отчитываться за неудачи перед сторонними инвесторами);
  • Посещайте различные семинары, связанные с финансовой тематикой, и знакомьтесь с новыми людьми. Больше контактов – больше возможностей;
  • Если вы имеете возможность презентовать свой проект для широких масс – сделайте это (здесь поможет информация в СМИ).

Помните, что инвестор вложит деньги только в тот проект, который будет качественно обоснован. Просчитайте всё до мелочей: сколько денег надо, срок окупаемости, размер прибыли.

Чем поможет краудинвестинг на уровне страны

Развитие краудинвестинга в любой стране имеет большой потенциал, связанный с отдачей данного процесса в широкие массы населения.

Инвестирование в стартапы позволяет:

  • Привести в движение деньги, которые лежат под подушками (если люди начнут активно инвестировать, то экономика страны выйдет на новый уровень);
  • Появление большого числа вакантных мест (своеобразная мера борьбы с безработицей);
  • Появление новых товаров и услуг, которые имеют инновационный характер;
  • Повышение финансовой грамотности (имея опыт инвестирования, люди становятся более активными в выгодном вложении собственных средств).

Краудинвестинг даёт возможность стране повысить уровень развития. При этом реализуется большое количество полезных проектов, которые так или иначе в совокупности продвигают экономику государства.

Статья написана по материалам сайтов: crowdfundinginfo.ru, hiterbober.ru, pasprofit.ru, interbablo.ru, kakzarabativat.ru.

»

Помогла статья? Оцените её
1 Star2 Stars3 Stars4 Stars5 Stars
Загрузка...
Добавить комментарий

Adblock
detector